家族治理系列案例解析之“国内家族信托第一案”
家族信托作为一个未来要穿越百年的传承工具，其风险隔离、定向传承的种种功能需要经得起时间的考验，那么在国内家族信托中有哪些真实的案例值得我们借鉴呢？今天我们来分析一则在业内传言已久的国内家族信托第一案，恒天睿信家族办公室在对法院裁判文书进行深入研究过后，为大家拨开迷雾划重点来了。原配与小三斗法大戏，难分胜负
从（2020）鄂01执异784号、（2019）鄂0106民初18664号，可以拼凑出大致的案情是，一场原配与小三斗法的大戏。胡总与小丽育有一名非婚生子小张，2016年1月小丽在某信托公司作为委托人设立了家族信托，受益人为小张。2019年胡总太太小杨主张先生擅自转移婚内财产至小丽名下，以不当得利为由提起了财产返还诉讼3383万元，案件正在审理当中。为了防止财产转移，小杨同时向法院申请诉讼财产保全，2019年11月法院裁定查封、扣押、冻结被申请人小丽银行存款4200万元或其他等值财产。2020年7月，实际已保全的五套房产价值仅为1857万元，与涉诉金额相差较大，小杨请求继续执行民事裁定。2020年8月，武汉中院向某信托公司发出协助执行通知书，要求信托停止信托分配。
从案情发展来看，这场斗法大戏，目前难分胜负。男方给到小三一笔钱，为非婚生子设立家族信托，想为孩子做万全的打算，但原配也是不甘示弱，一连串诉讼要求小三返还财产，并且为了防止财产转移，提前申请诉讼保全，五套房子被查封了还不够，还有本事查到小三名下的家族信托，并看似成功“突围”冻结了信托资产。
法院未执行家族信托受益账户，信托财产独立性不受影响
从裁定书中可以看到，涉及家族信托几个关键的时间节点及数字，从初始信托资产3080万元，到2020年8月信托财产净值为1183万元，非婚生子小张及其他受益人可能已取得1897万元信托受益分配，而法院已在最新的裁定书中，肯定了信托受益权的独立性，解封了小张受益账户。原配和小三斗法大戏中，小三估计也是有高人指点毫不示弱。
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▲ 来源于：（2020）鄂01执异784号
祸起家族信托提前终止条款，导致法院诉讼财产保全
在裁定书中，不少人忽视了一个重要细节，小丽这份家族信托合同中出现了一个“满5年可提前终止”条款，这就相当于是一个可撤销信托，而小丽是在2016年设立的家族信托，这么一算2021年小丽就可以终止信托，信托资金也就可以返回到她名下。我大胆揣测，正是因为这么一个条款，让法院不得不同意原配的诉讼保全请求。当然，法院也特别强调，冻结措施不涉及实体财产权益的处分，不属于信托财产的强制执行，生怕让各位动摇了对家族信托独立性的信心。
说实话，这事得怨信托公司，家族信托在目前不设终止期限已是常规操作，但不少信托公司，为了给客户看似更多的灵活选择权利，“满足客户需求”，仍然设置类似提前终止条款，导致给了债权人申请诉讼保全的机会。
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▲ 来源于：（2020）鄂01执异784号
绝非家族信托被强制执行第一案，仅裁定停止受益分配
有文章称该案为家族信托被强制执行第一案，事实上，这只是一起诉讼保全案件，法院仅是裁定信托公司停止向委托人、受益人分配，就连法院裁定中也指出非强制执行，所以哪里又来的强制执行第一案呢？正如我前文分析，主要是因为家族信托多了个提前终止条款，加上委托人在诉讼期间，已经不断地通过家族信托进行受益分配给小张，这才让原配坐不住了。这里在撕逼小三，以不当得利为由请求返还财产的官司还在打着，小三已默默地转走了近2000万信托受益给到非婚生子，原配心想这样下去，官司就算赢了，我也要不回财产呀！最终法院拖了近两年才裁定信托公司停止向委托人、受益人进行分配。
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▲ 来源于：（2020）鄂01执异784号
退一万步讲，家族信托资产即使真要被执行，还有重重难关要过。一是原配诉小三不当得利的案件得胜诉，二是家族信托得被认定为无效或可撤销。而从目前的司法实践中看，尚无认定信托无效或由债权人申请撤销信托成功的案例。笔者认为这位愤怒的太太真要想追回财产还有漫漫长路，她多半是要以信托财产保全作为和小三的谈判筹码。
结 论
家族信托3500亿元规模，未来家族信托资产涉诉几乎是必然，参考海外信托的发展，诉讼案件对家族信托行业发展是好事，让我们更加清楚知道家族信托资产隔离效果的边界，而非一些人所说的“欠债不还、离婚不分”的灵丹妙药，这个案件给到我们的启示有两点：
1. 由专业团队把关订立家族信托合同条款，建议不设提前终止条款；
2. 资产来源的合法性是关键，未雨绸缪安排信托架构。
来源：网络综合
启金智库 将于 2023年12月16-17日（周六/日）在 北京 举办 《家族信托/保险金信托/家庭信托的疑难应对、架构规划、设立合同、合规风控、客户营销、机构合作实务和案例专题培训》，本期四位主讲嘉宾，拥有十几年一线实操优秀经验，提炼其上百次项目拓展经验，以展业见客情景模拟演练，以客户需求和机构管理“双视角”关心的疑难问题及解答为主线，并结合亲身经历案例和市场典型案例进行分析，洞悉业务运作中的各类细节和机遇挑战，助您建立展业必要的知识体系、实战技能和有效人脉，诚邀您的参加！
【课程提纲】
第一讲、家族信托法规体系、典型案例及若干疑难实务问题
（时间：12月16日上午09:00-12:00 ）
·主讲嘉宾：王老师，某信托公司家族信托事业部片区负责人。具有16年法律实务从业经历，14年金融实务从业经历。
一、家族信托政策背景及法规体系
（一）共同富裕下分类施策的治理策略
（二）家族信托的法律机理及法规支持体系
二、家族信托发展现状、典型案例及注意事项
（一）家族信托正在向两个方向转型升级
（二）家族信托业务定位：收费or免费
（三）股权家族信托典型案例及注意事项
（四）股票家族信托典型案例及注意事项
（五）债权家族信托典型案例及注意事项
三、家族信托疑难实务问题及应对
（一）家族信托发挥债务风险隔离作用的前提及实操做法
（二）委托人的配偶面临的风险及保障措施
（三）如何核查委托资产来源及审查程度
（四）如何确定受益人及信托利益分配方案
（五）家族信托投资范围及如何确保家族信托财产安全
（六）非委托人能否进行财产追加及具体要求
四、答疑与交流
第二讲、保险金信托的运作机制、核心架构拆解、规划要点、设立合同及案例分析
（时间：12月16日下午13:30-16:30 ）
·主讲嘉宾：X老师，曾任某信托公司家族办公室负责人，拥有丰富的超高净值客户服务和信托架构搭建经验，曾落地多种创新型信托架构，擅长利用法、税、信托、保险等工具综合解决客户复杂的个性化业务需求。
一、保险金信托运作机理与监管
（一）保险金信托基础概念
（二）保险金信托的运作机制
（三）保险金信托监管情况
二、保险金信托核心架构拆解
（一）保险金信托1.0
（二）保险金信托2.0
三、保险金信托规划要点
（一）委托人
（二）受益人
四、保险金信托的设立流程与合同要点
（一）保险金信托的设立流程
（二）保险金信托合同的合同要点
五、保险金信托案例分析
（一）婚姻风险防范
（二）监护人风险防范
（三）经营风险防范
六、答疑与交流
【互动交流研讨会】
强化彼此认知、问题答疑解惑、实现合作共赢
（时间：12月16日下午16:30-17:30 ）
环节一：参会嘉宾自我介绍（可展示PPT）
环节二：实操问题交流研讨（提前发会务组）
环节三：潜在合作机会发掘
第三讲、家族信托的创新案例与合规风控
（时间：12月17日上午09:00-12:00 ）
· 主讲嘉宾：柏老师，京都律师事务所家族信托法律事务中心秘书长，管理学博士、法学博士后。
一、信托三分类新规与家族信托
二、家族信托创新案例
（一）以注入资产类型为区分
1. 非上市公司股权家族信托
2. 上市公司股份家族信托
3. 不动产家族信托
（二）以投资管理运用方式为区分
1. 债权投资
2. 权益投资
三、家族信托风险案例及启示
1. 某国有行私银部与某信托公司涉诉案
2. 某信托公司败诉案
3. 家族信托风险案例启示
四、答疑与交流
第四讲、家族/家庭信托的客户营销、尽职调查、落地运营、机构合作实务和案例
（时间：12月17日下午13:30-16:30 ）
· 主讲嘉宾：董老师，某信托公司家族办公室营销负责人，参与2家信托公司家族信托事业部筹建，拥有近10年家族信托业务实操经验和业务管理经验。
一、国内家族信托业务市场分析
（一）市场概况
（二）各家信托公司的家族信托概况
（三）参与主体与角色定位
1、商业银行在家族信托业务中的角色定位
2、证券公司在家族信托业务中的角色定位
3、保险公司在家族信托业务中的角色定位
4、家族办公室/保险经纪公司/私募基金在家族信托业务中的角色定位
二、境内家族信托业务展业环境与困境
（一）境内家族信托业务的法律基础
（二）境内家族信托业务的税务环境
（三）境内家族信托业务其他展业环境
（四）境内家族信托业务展业困境与突破
三、境内家族信托业务尽职调查
（一）境内家族信托尽职调查主要内容
（二）信托财产来源尽职调查的现状、困境与突破
（三）税务居民身份识别漏洞与规避
（四）其他注意事项
四、境内家族信托业务的客户营销、业务落地、运营管理实操
（一）客户营销实务
1、客户想要什么
2、客户认知不同该怎么办
3、搞定谁比较重要
（二）业务落地实务
1、标准化家族信托VS定制化家族信托
2、几类典型家族信托案例分析
3、上市公司股权家族信托与衍生业务机会
4、保险金信托实操现状、问题
（三）业务运营管理实务
1、监管登记、关联交易、投资交易中实务要求
2、家族信托要不要估值？——保单、股权估值
3、受托人报告什么内容？
4、家族信托底层产品亏损，信托公司负责么？
5、客户隐私保护如何做？
五、境内家庭信托实务概述
（一）家庭信托市场概况
（二）家庭信托业务特点
（三）如何选择受托人？
六、答疑与交流
报名方式：
15001156573（电话微信同号）
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